На какие показатели смотрит банк при оценке компании
При выдаче кредита банки проводят комплексную оценку заемщика, чтобы снизить риск невозврата средств. В зависимости от вида кредитования, в периметр оценки могут попадать и оценка конъюнктуры рынка, налогов, инвестиций и т.д.
В сегодняшнем материале посмотрим, на какие финансовые показатели обращает внимание банк, а также какими они должны быть для повышения вероятности положительного решения по выдаче кредита.
Показатели из Баланса для оценки банком
Большое внимание уделяется соотношению собственного капитала к валюте баланса. Этот показатель показывает устойчивость компании, а также ее зависимость от заемных средств.
Кроме того, необходимо обращать внимание на объем и структуру оборотных и внеоборотных активов, а также насколько внеоборотные активы обеспечены собственным капиталом. Также к оценке попадут и чистые активы (активы минус обязательства).
Величину указанных показателей, которая удовлетворит банк, лучше уточнить непосредственно у кредитной организации.
Показатели отчета о прибылях и убытках для оценки банком
Банк обязательно обратит внимание на динамику выручки и прибыли за последние 3-5 лет. Кроме того, будут проанализированы следующие показатели рентабельности:
Рентабельность продаж:Прибыль (EBIT или ЧП) / Выручка.
ROE:Чистая прибыль / Средний собственный капитал.
ROI:Прибыль от проекта (или EBIT) / Сумма инвестиций.
Показатели из отчета о движении денежных средств для оценки банком
На основании отчета о движении денежных средств оценивается сбалансированность денежных потоков компании, а именно способна ли компания генерировать достаточно средств, чтобы покрыть свои обязательства.
Для этого рассчитываются такие показатели, как операционный денежный поток (Operating Cash Flow), например, по методу непрямого расчета:
А также свободный денежный поток (Free Cash Flow):
OCF − Капитальные затраты (CAPEX)
Показатели платежной дисциплины для банка
Вот здесь потребуется серьезная работа с дебиторкой, поскольку банк обязательно оценивает сколько дней в среднем требуется компании, чтобы получить оплату от клиентов:
Средняя дебиторская задолженность / Выручка в день
Кроме того, будет учтено сколько дней в среднем компания ждет, прежде чем оплатить счета поставщиков:
Средняя кредиторская задолженность / (Годовая себестоимость / 365)
А также показатель того, сколько дней в среднем товар хранится на складе:
Средние запасы / (Годовая себестоимость / 365)
Все эти факторы в совокупности формируют мнение банка о том, насколько высока вероятность своевременного и полного возврата кредита.